Ar galima keisti pensijų fondą ir kada verta?

Vienais metais jūsų pensijų fondo rezultatas atrodo silpnesnis nei draugo, kitais – rinkos krenta ir kyla noras sustabdyti bet kokį rizikingesnį kaupimą. Tokiu metu natūraliai kyla klausimas: ar galima keisti pensijų fondą? Taip, paprastai galima, tačiau pats keitimas dar nereiškia geresnio sprendimo. Pensijai kaupiama dešimtmečiais, todėl svarbiausia suprasti ne tik procedūrą, bet ir priežastį, dėl kurios norite ją pradėti.

II pakopos fonde sprendimą verta vertinti per savo amžių, laiką iki pensijos, bendrą šeimos finansinę situaciją ir toleranciją rinkos svyravimams. III pakopoje pasirinkimo laisvė dažnai dar platesnė, tačiau principas tas pats: nekeiskite fondo vien dėl trumpalaikės emocijos ar praėjusių metų grąžos lentelės.

Ką reiškia keisti pensijų fondą?

Žmonės šią sąvoką vartoja kalbėdami apie kelis skirtingus veiksmus. Galima keisti fondą pas tą patį pensijų kaupimo bendrovės valdytoją, pereiti į kitos bendrovės valdomą fondą arba koreguoti kaupimo strategiją III pakopoje. Kiekvienu atveju sukauptos lėšos nėra išgryninamos ir pervedamos į jūsų banko sąskaitą vien dėl to, kad nusprendėte pasirinkti kitą fondą. Jos perkeliamos pagal nustatytą tvarką į kitą pasirinktą fondą.

II pakopoje daug dalyvių kaupia gyvenimo ciklo fonduose. Jų rizika paprastai automatiškai mažinama artėjant pensiniam amžiui. Todėl 30-mečiui ir 60-mečiui skirtų fondų sudėtis gali reikšmingai skirtis – jaunesnio dalyvio fonde įprastai būna daugiau akcijų, o vyresniojo – daugiau mažesnių svyravimų investicijų.

Tai svarbu todėl, kad vien tik pasirinkimas „saugesnio fondo“ nebūtinai yra saugesnis ilgalaike prasme. Jei iki pensijos liko 25 ar 30 metų, pernelyg konservatyvi strategija gali nepakankamai augti ir ilgainiui nusileisti infliacijai. Kita vertus, žmogui, kuriam iki pensijos liko keli metai, dideli vertės svyravimai gali būti sunkiau pakeliami.

Kada pensijų fondo keitimas gali būti pagrįstas?

Fondo keitimas turi prasmę tada, kai jis sprendžia konkrečią problemą, o ne tik suteikia trumpą palengvėjimą. Pavyzdžiui, galėjote pradėti kaupti automatiškai paskirtame fonde ir vėliau suprasti, kad jūsų amžiui ar planuojamam kaupimo laikotarpiui labiau tiktų kita strategija. Taip pat gali pasikeisti šeimos aplinkybės: atsirasti daugiau finansinių įsipareigojimų, sumažėti pajamos, pasikeisti požiūris į riziką.

Priežastis peržiūrėti pasirinkimą gali būti ir tai, kad norite geriau suprasti taikomus mokesčius, fondo investavimo kryptį, valdymo principus ar paslaugų kokybę. Skirtingos bendrovės gali skirtis investavimo sprendimais, informacijos pateikimu ir klientų aptarnavimu. Vis dėlto vienas praėjusių metų rezultatas neatsako į klausimą, kuri bendrovė bus geriausia ateityje.

Ypač atsargiai vertinkite sprendimą keisti fondą po rinkų kritimo. Kai akcijų rinkos smunka, akcijomis labiau paremtų fondų vertė taip pat gali laikinai mažėti. Perėjimas į konservatyvesnį fondą būtent tuo metu gali reikšti, kad nuosmukį užfiksuojate, o vėlesniame atsigavime dalyvaujate mažiau. Tai nėra taisyklė, kad fondų niekada negalima keisti, bet gera priežastis sustoti ir pasitikrinti, ar sprendimą lemia planas, ar nerimas.

Grąža nėra vienintelis kriterijus

Fondo rezultatą verta vertinti per ilgesnį laikotarpį ir lyginti tik panašios rizikos fondus. Agresyvesnis fondas stipriais rinkų augimo metais gali atrodyti įspūdingai, bet per kritimą jo vertė gali mažėti labiau. Konservatyvesnis fondas svyruos mažiau, tačiau ilgą laiką jo tikėtina grąža taip pat gali būti mažesnė.

Todėl klausimas turėtų skambėti ne „kuris fondas pernai uždirbo daugiausia?“, o „kokios rizikos man reikia, kad galėčiau nuosekliai kaupti iki pensijos?“ Nuoseklumas dažnai vertingesnis už bandymą kasmet nuspėti rinkų lyderį.

Kaip keisti pensijų fondą ramiai ir apgalvotai?

Pirmas žingsnis – išsiaiškinti, kur ir kokiame fonde kaupiate dabar. II pakopos dalyviai šią informaciją gali rasti savo pensijų kaupimo bendrovės savitarnoje, taip pat naudinga peržiūrėti su kaupimu susijusią informaciją asmeninėje „Sodros“ paskyroje. III pakopoje verta atsiversti sutarties ir fondo dokumentus bei pasižiūrėti, kokia investavimo kryptis pasirinkta.

Tuomet įvertinkite keturis dalykus:

• kiek metų liko iki planuojamo išėjimo į pensiją;
• kokį laikino vertės sumažėjimo dydį galėtumėte priimti nepriimdami skubotų sprendimų;
• ar fondas atitinka jūsų amžiaus grupę ir ilgalaikį tikslą;
• kokie mokesčiai, investavimo principai ir keitimo sąlygos taikomi.

Jeigu nusprendžiate keisti fondą ar valdytoją, prašymas paprastai pateikiamas pasirinktos pensijų kaupimo bendrovės nustatytu būdu. Konkreti procedūra, terminai ir galimos sąlygos priklauso nuo kaupimo pakopos, sutarties bei tuo metu galiojančių teisės aktų. Prieš pateikiant prašymą verta perskaityti aktualias sąlygas pačios bendrovės dokumentuose, o ne remtis senais forumo įrašais ar draugų patirtimi.

Svarbu suprasti, kad perkėlimas gali neužtrukti vieną dieną. Kol vyksta administraciniai veiksmai, rinkų vertė gali kisti. Dėl to fondo pakeitimas nėra priemonė greitai sureaguoti į naujienas ar trumpam „pabėgti“ nuo svyravimų.

II ir III pakopa: tas pats klausimas, skirtingas kontekstas

II pakopos kaupimas susijęs su valstybės nustatyta sistema ir joje galiojančiomis dalyvio teisėmis bei taisyklėmis. Sprendžiant dėl fondo čia svarbu atskirti du klausimus: ar keičiate fondą, ir ar apskritai svarstote dalyvavimo kaupime sąlygas. Tai nėra tas pats sprendimas, todėl jų nereikėtų suplakti į vieną.

III pakopa yra savanoriškas kaupimas, dažnai pasirenkamas kaip papildoma priemonė šalia II pakopos ar kitų investicijų. Ji gali suteikti daugiau lankstumo, tačiau kartu reikalauja daugiau sąmoningo pasirinkimo. Pavyzdžiui, savarankiškai dirbantis žmogus gali turėti nevienodas pajamas ir kintamas įmokas, o šeima, kaupianti vaiko ateičiai bei pensijai, turi aiškiai atskirti šiuos tikslus ir jų terminus.

Abiem atvejais pensijų fondas neturėtų būti vertinamas izoliuotai. Jei neturite finansinės pagalvės nenumatytiems atvejams, turite brangių vartojimo kreditų ar planuojate būsto paskolą, vien fondo pakeitimas neišspręs bendro finansinio plano klausimų. Pensijos kaupimas veikia geriausiai, kai yra viena iš suderintų šeimos finansų dalių.

Dažniausios klaidos keičiant fondą

Pirma klaida – rinktis fondą pagal reklamą, pažįstamo patarimą ar vieną gerą rezultatų grafiką. Jūsų draugo amžius, pajamos ir ramybė dėl rizikos gali būti visai kitokie nei jūsų. Antra – per dažnai keisti kryptį. Kiekvienas bandymas prisitaikyti prie rinkos nuotaikų didina tikimybę priimti sprendimą netinkamu metu.

Trečia klaida – manyti, kad mažesnė rizika visada reiškia mažesnę tikimybę suklysti. Ilgame horizonte rizika gali būti ir per maža investicijų grąža. Ketvirta – ignoruoti mokesčius bei sutarties sąlygas. Nors vienas procentas gali atrodyti nedidelis, per ilgą kaupimo laikotarpį sąnaudos turi reikšmę galutiniam rezultatui.

Jeigu abejojate, naudinga prieš sprendimą pasidaryti paprastą scenarijų palyginimą: kiek laiko kaupsite, kokios įmokos numatomos ir kaip jaustumėtės, jei fondo vertė laikinai sumažėtų. „Finansų Konsultantai“ konsultacijose tokį pasirinkimą vertina ne pagal vieną reitingą, o pagal žmogaus tikslus, rizikos ribas ir visą jo finansinę situaciją.

Sprendimas, kuriam nereikia skubėti

Pensijų fondo keitimas gali būti racionalus žingsnis, kai pasirinkimas neatitinka jūsų gyvenimo etapo ar ilgalaikės strategijos. Tačiau geras sprendimas dažniausiai gimsta ne tada, kai rinkos garsiausiai kalba, o tada, kai ramiai žinote, kam kaupiate ir kiek laiko leisite savo planui veikti. Skirkite laiko pasitikrinti faktus, palyginti panašios rizikos alternatyvas ir pasirinkti sprendimą, su kuriuo galėsite išlikti nuoseklūs.